ואוו, הנה התמונה המלאה לסאגת אנטרופיק אנדי ג'סי מנכל אמזון שהיא המשקיעה הכי גדולה של אנטרופיק, הוא זה שהלך לממשל וסיפר על הפרצות שחוקרי אמזון הצליחו לייצר בעזרת המודל. ככל הנראה, זה היה לאחר שדאריו, מנכל אנטרופיק התעלם מאזהרות שקיבל מהממשל על Jailbreak אפשרי. הממשל פרסם הערב הצהרה שאומרת : "דאריו התעלם מבקשות לגבי ה Jailbreak הספיצפי הזה, אז הסרנו את המודל, נסיר את ההגבלות שאנטרופיק תשפר את Guardrails" איפה רענן כהן, שיכתוב פרק נוסף ביחסי בורד-מנכ"ל

שני הטוקנים שלנו על ההסרה של המודלים החדשים של אנטרופיק בידי הממשל האמריקאי: א. הטריגר היא כנראה האקרים שהשתמשו באותיות קירליות ותמונות כדי לעקוף את ה Guardrails של אנטרופיק לגבי מתקפות סייבר ב. להערכתנו יצא מודל מתוקן\מנוון בשבועות הקרובים - האירוע פחות דרמטי מאשר סערת הטוויטר ג. התפיסה שזה פותח מירוץ חימוש נכונה חלקית - מירוץ החימוש בין סין לארהב כבר מזמן כאן בכל הכח, כולל מרגלים בתוך גוגל ונבידיה, זיקוק מודלים וכו. זה בעיקר רלוונטי אולי לאיחוד האירופאי, שעד יעביר משהו כבר אנטרופיק תהיה 100 שנה קדימה וגם אז שיהיה לאיחוד בהצלחה להשיג הקצאה למשהו בסופליי צ'יין ה. לנו עדין לא ברור האם מודלים חדשים זה כמו F35 או סוני פלייסטיישן מודל 2000 שיפן הגבילה ייצוא שלו מחשש שזה ישמש לטכנ' צבאית... ו. גם אם זה F35, אין אף מדינה למעט סין\רוסיה שמתיימרת לבנות מטוס מתחרה ולכן לא הייתי בונה על תקציבים מישראל ופורטוגל לבנות מודלים מטעמי "בטחון לאומי" ה.אמנם יש סכנה שקצב שחרור המודלים יואט, כי יצטרכו "רשיון" מהממשל, מה שיאפשר לסינים להדביק את הפער מהר יותר, שזה בדיוק הפוך מהאינטרס של הממשל

למה השוק טס למרות שהורמוז סגור,והתשואות בשמיים? למה אנבידיה נכנסת ל CPU ולמה CPU הם הסכנה לשוק העבודה ולא GPU? האם מודל ההון סיכון כבר לא רלוונטי יותר ? ומה שתי התימות שאנחנו מאד אוהבים כעת ? על כל זה בפרק עם אינווסטור360 youtu.be/X5IhjhqafVk?list=PL…

תנועת המספריים המשולשת של מונופולי הטק ששואבת את תעשיית הטק הישראלית 1. דרך עלויות הענן, AI והוצ' הפרסום (CAC) 2. דרך עליית שכר העובדים 3. והדרך העקיפה אך המשמעותית מכולן - המבנה האוגליפלסטי גורם לכך שכולן מגדילות את הרווחים כל הזמן למרות ההוצאות העצומות של שבבים וקומפיוט -> עליית מחירי המניות->גידור מוסדיים->שער הדולר מתרסק תעשיית הטק הגלובלית הפכה להיות אוליגפלסטית בכל שרשרת הערך - ענן, פרסום, שבבי זכרון, שבבי GPU, CPU, ייצור שבבים וכו'. המשמעות שכל שחקנית בשרשרת הערך מצליחה להגדיל משמעותית את הרווחים שלה למרות שהיא משלמת הרבה יותר לספקים (ראו גרף למטה). כך למשל, בשנתיים הקרובות הרווח של ענקית הזכרון מיקרון יעלה על הרווח של גוגל, לכאורה נצפה לראות ירידה ברווחי גוגל (שצריכה לשלם גם לברודקום ונבידיה), אבל היא מצידה דאגה לגלגל את העלות הזו להוצ' הפרסום של ויקס,מאנדי, ראפיד וכיו"ב דרך חיסול החיפוש האורגני שמכריח את החב' לרכוש לקוחות (CAC) בעלות פי 2 מאשר לפני שנתיים. כלומר החב' האלו שואבות את הרווח של הפירמות (פרסום,ענן,AI,שכר) והצרכנים (אפל קלאוד, עמלת תשלום באפפסטור,..), כך שהחברות האלו חסינות להרבה דינמיקות מאקרו והרווחים של החב' האלו רק עולים- לכל קושי אפשר להעלות מחיר (תשאלו את כל לקוחות מיקרוסופט למשל ששולחת להם מייל שנתי על העלאת מחירים) זו הסיבה שמדדי חול כל הזמן עולים, וימשיכו לעלות לאורך זמן (וברור שיהיו תיקונים וירידות במהלך הדרך) -היתרון לגודל, תזרימי המזומנים מעסקי הליבה שמאפשרים להרוג חב' כמו A21 בקלי קלות, והיכולת לקנות\למשוך כל טלנט, יחד עם המבנה האוליגיפלסטי מבטיח את המשך עליית הרווחים גם בעתיד ולכן לחץ מתמיד על השקל דולר מצד מוסדיים שמגדרים (ובצדק!) את החסכונות. המשמעות לתעשיית הטק היא המשך שחיקה בדולר ואין לנגיד שום יכולת לעצור את זה. החסכונות של עובדי הטק הם אלו שגורמים לפיטורים ההמוניים של הקולגות שלהן. צריך לומר ביושר, ישראל גם נהנית מהידע,והנוכחות של החב' האלו בישראל שאפשרו את היווצרות האקו-סיסטם אבל הגענו לשלב שהחמצן לריאות עשיית הטק הישראלית נשאב בשיטתיות ובקצב גובר, דרך הוצאות, שכר עובדים ושער דולר. מה ניתן לעשות - על כך בפוסט הבא? בגרף הרווחים של ענקיות הטק רק עולים למרות ההוצאות האדירות על קומפיוט, שבבים וחומרה